재형저축펀드, 해지 속출…손실나면 비과세 무용지물

뜨거운 관심 속에 출시된 재형저축펀드로 유입되는 자금이 5개월 만에 4분의 1토막이 났다.

비과세혜택을 받을 수 있는 해외주식과 채권형 펀드의 수익률이 나빠지자 투자자들이 펀드를 해지하는 등 열기가 급격히 식고 있다.

25일 펀드평가사 제로인에 따르면 7월 들어 재형저축펀드로 들어간 시중 자금은 27억원 규모다.

지난 3월 6일 첫선을 보인 재형저축펀드에는 출시 첫 달 99억원의 자금이 몰렸다.

펀드 출시 5개월 만에 월별 자금 유입이 73% 감소했다.

자금 유입 규모는 4월 92억원, 5월 82억원, 6월 64억원으로 꾸준히 줄다가 7월에는 22일 현재 20억원대로 주저앉았다.

재형저축펀드는 보통 적립식이라는 점을 고려하면 이번 달엔 신규 가입자가 거의 없는 셈이다.

이 펀드는 7년 이상을 유지해야 비과세혜택을 받는 장기투자 상품이지만 해지도 속출하고 있다.

이번 달 8개 펀드에서 총 1억2천847만원이 빠져나갔다.

설정액이 1억원 미만인 펀드도 수두룩하다.

전체 68개 재형저축펀드 가운데 61.8%(42개)가 설정액 1억원이 안 된다.

설정액 1천만원을 밑도는 '개점휴업' 펀드도 14개나 있다.

재형저축펀드 전체 설정액 360억원 중 47.5%(171억원)가 한국밸류자산운용이 내놓은 '한국밸류10년투자재형(채권혼합형)' 1개 펀드에 쏠려 있다.

증권사들은 출시 초기에 재형저축펀드를 대표적 절세상품으로 소개하며 가입 이벤트를 벌였지만 지금은 손을 놓고 있다.

한 대형 증권사 관계자는 "3∼4월 집중적으로 판매되다가 금세 열기가 식었다"면서 "최근에는 일주일에 4∼5명 가입하는 수준이고 지난주엔 단 한 명이 가입했다"고 말했다.

재형저축펀드가 외면받는 것은 펀드 이동이 금지되는 등 다른 장기펀드와 비교했을 때 두드러진 장점이 없기 때문이다.

재형저축펀드에 한 번 들어가면 일반 펀드에서 가능한 투자종목 교체, 분산투자 비율 변경이 불가능하다.

다른 운용사로 펀드를 이동할 수도 없어 세제혜택을 받을 수 있는 기간인 7년이 지나기 전까지 발이 묶이는 셈이다.

최근에는 증시 부진이 이어지면서 확정금리를 주는 은행 재형저축과 비교해 원금 손실이 날 수 있는 펀드에 대한 장기투자를 꺼리는 분위기도 확산됐다.

현재 전체 재형저축펀드 중 절반가량인 37개 펀드가 마이너스 수익률을 기록 중이다.

펀드 손실이 나면 재형저축펀드의 최대 장점인 비과세 혜택은 무용지물이나 다름없다.

중국 주식에 투자하는 펀드의 손실이 크다.

'삼성재형차이나본토자 1[주식]' 수익률이 -10.28%로 가장 나쁘고 '동양재형차이나본토주식자H호(주식)'과 '신한BNPP재형봉쥬르차이나오퍼튜니티자(H)[주식]' 수익률이 각각 -8.25%, -6.95%로 뒤를 이었다.

장춘하 우리투자증권 연구원은 "재형저축펀드는 세제 혜택을 받을 수 있는 채권이나 해외주식을 편입한 상품 위주인데, 관련 투자 경험이 부족하다면 다소 부담을 느낄 수 있다"며 "최근에는 채권 손실도 발생해 유인책이 다소 떨어진 것이 사실"이라고 말했다.

(서울=연합뉴스)