세계 조선업에 구조조정 '태풍' 가능성

세계 조선업계에서 올해 본격적인 구조조정이 일어날 가능성이 큰 것으로 분석됐다.

세계 금융위기와 유럽 재정위기로 지난 몇 해 동안 상선 주문이 급감해 세계 유수의 조선사들도 한계에 부딪혔기 때문이다.

그렇지만 국내 대형 조선사들은 기술력은 물론 해양 구조물이라는 새로운 건설 영역에서 우세를 보이고 있어 구조조정 후 더욱 확고한 지위를 누릴 것이라는 전망이 나온다.

◇ 최상위 조선사도 인도량 급감…"구조조정 불가피"

19일 조선·해운 전문 분석기관 클락슨과 토러스증권에 따르면 세계 최상위 조선사들도 내후년이 되면 인도물량이 급감하는 것으로 나타났다.

수주잔고 기준으로 세계 상위 19개 조선사 중 2015년과 2016년에 예정된 선박 인도량이 올해의 인도량의 25%에도 미치지 못하는 곳은 12개에 달했다.

이중 일본 츠네이시조선, 상하이 와이가오차오, 지앙난 SY그룹 등 일본과 중국의 3사는 2015년부터 인도량이 제로다.

세계 금융위기와 유럽 재정위기로 2008년부터 작년까지 상선 주문이 급감한데 따른 것이다.

상위 19개사 외 378개 조선사 전체의 2015년 인도량은 올해의 7.3% 수준에 그칠 것으로 나타났다.

수주잔고 1∼4위를 차지하는 현대중공업, 삼성중공업, STX조선, 대우해양조선 등 한국 조선사 역시 2015년에는 인도량이 45∼75% 줄어든다.

상선 발주는 작년도 최악의 상황을 벗어나 올해는 2배가량 늘어난 7천800만DWT이 될 것으로 전망된다.

전세계 상선 발주량은 2007년의 2억7천300만DWT에서 작년 4천600만DWT로 83% 감소해 올해의 회복세는 미미한 수준이다.

이 때문에 한계에 몰린 전 세계 조선 업체들이 올해 본격적인 구조조정을 겪을 것이라는 전망이 나온다.

토러스투자증권 양형모 연구원은 "2015년까지 상선시장에서 의미 있는 발주가 나오지 않으면 전 세계 조선업계의 구조조정은 불가피하다"며 "작업 물량이 1.5년 어치도 남지 않은 업체들과 중소형사들이 그 대상이 될 것"이라고 전망했다.

◇ "국내 대형사 경쟁사와 격차 더 벌릴 것"

전 세계 조선업의 구조조정 우려가 있지만, 국내 대형사들의 경쟁력은 상대적으로 강한 편이다.

'시련의 시기'가 지난 이후에는 세계 조선업계에서 더욱 확고한 지위를 누릴 수 있을 것이라는 전망이 나온다.

생산능력 기준으로 세계 1, 2, 3, 5위인 현대중공업, 대우해양조선, 삼성중공업, 현대미포조선 등 국내 4개 대형사는 작년 인도량 대비 수주 잔고가 각각 1.9배, 2.2배, 2.7배, 2.1배로 평균 2.2배다.

2.2년 정도의 작업물량이 남아있는 것으로 해석할 수 있다.

과거 3∼4년치 작업물량이 대기하고 있었던 것과 비교하면 상황이 나빠졌지만, 중국의 상위 4개사가 1.9년의 작업물량을 보유한 것에 비하면 양호한 편이다.

버틸 수 있는 힘이 상대적으로 우수한 가운데 올해 발주가 예상되는 선박의 종류도 국내 조선사들에 유리할 전망이다.

초대형 컨테이너선과 LNG선, LPG선, PC선(석유제품 운반선)의 발주가 예상되는데, 모두 국내 대형사가 품질과 기술력을 무기로 독식하는 선종이다.

또 대형사들은 심해 유전 개발 붐으로 수요가 늘어난 해상 건조물 건설 분야에서도 매출을 더욱 키울 수 있을 것으로 보인다.

현재 국내 '빅3' 조선소의 매출의 70∼80%는 해상 건조물에서 나오고 있다.

경쟁사들과 달리 상선 부진이 이어진다고 해도 해상 건조물 건설에서 피해를 상쇄할 수 있다.

동부증권 김홍균 연구원은 "대형 조선소들은 고도화된 제품을 생산할 수 있는 능력이 있고, 건설 능력을 해상 구조물까지 확장시켰다"며 "상선 발주가 크게 줄어든 상황에서 고부가가치의 새로운 수요에 잘 대응한다면 향후 경쟁사들과의 격차를 더욱 벌릴 수 있을 것"이라고 전망했다.

(서울=연합뉴스)